כללי "עשה" ו"אל תעשה" של מנהלי ההשקעות שלנו

כללי "עשה" של מנהלי ההשקעות שלנו

פעל באופן רציונלי וקר, לפי תוכנית פעולה מגובשת וכללי עבודה קבועים.  גם בזמנים קשים וגם כשכותרות העיתונים פסימיות.

קנה מניות לפי ערכם הכלכלי ועפ"י תחזיות חיוביות לעתיד.

הסתמך על אנליזה ומחקר של מספר אנליסטים שיש לך ניסיון חיובי עם המלצותיהם.  הזהר מגורמים בעלי עניין.  הם לא יזילו דמעה אחת כשתפסיד.

השקע במדינות / ענפים / מניות שאתה מכיר, אל תעסוק במה שאינך מתמצא, אל תסמוך על המזל.

פזר את ההשקעה בין אפיקים שונים ובתוך כל אפיק פזר בין מספר סוגי השקעה.  אל תתמקד במנייה אחת.

שמור על מרכיב של נזילות.  הנזילות תשמש לניצול הזדמנויות.

התאם את ההשקעה למנטליות של הלקוח, לאופיו ולצרכיו.

קבע מראש לכל מניה מחיר יעד שבו תיפטר ממנה.  כשהמניה הגיעה לרף המחיר, היפטר ממנה. 

הודה בטעויות, הפק לקחים מהן ואל תדבק בהן.  זכור שמותר לבצע אותה טעות רק פעם אחת.

התעלם מרעשים (פוליטיקה, פיגועים, עיתונות...) והיה ממוקד רק בנתונים מהותיים להשקעה (פרמטרים כלכליים כמו צמיחה, רווחיות...).

אתר סימנים מוקדמים להיווצרותה של בועה (במניות / סחורות / אגרות חוב).  עם זיהויה, התחל לצמצם החשיפה אליה.

זכור שאתה האחראי היחידי לפעולותיך.  אל תאשים אחרים.  הייה מוכן לשלם את המחיר לפעולויך.

כללי "אל תעשה" של מנהלי ההשקעות שלנו

אל תערב רגשות בהשקעות.  אל תפתח רגש לנייר ערך.  מניה זה לא יעד רומנטי.

אל תצטער על פעולה שעשית אתמול.  מחר יתחיל יום חדש עם הזדמנויות חדשות.  בשוק יש תמיד הזדמנויות חדשות.

אל תשקיע לפי העבר, מניות שהניבו תשואה טובה בעבר, אין ערובה שימשיכו לעלות בעתיד.

אל תתווכח עם השוק.  לעולם אל תלך נגד מגמת השוק (The Trend is Your Friend).

אל תנסה לחזות מהפכי מסחר.  זכור כי תמיד, יתרחשו מהפכי מסחר בעיתוי הבלתי צפוי.

אל תפעל על פי שמועות.  זכור שיש מי שמעוניין להרוויח משמועות אלו - וזה לא אתה.

בימים של אירועים חריגים אל תפעל עם המגמה, היה סבלני והמתן להיפוך המגמה, הוא תמיד יבוא.

אל תיגרר אחרי אופנות.  אופנות באות וחולפות במהירות.  גם בשוק ההון.

אל תעסוק בהימורים.  עסוק בהשקעות ויצירת ערך (רווח) ללקוחות.

אל תעסוק במה שאינך מתמצה, אל תסמוך על המזל.

אל תאשים אחרים במעשיך.